Aktuelle Änderungen und Novellierungen der BelWertV, ImmoWertV, MaRisk und EBA-GLs (u. a. EBA-Leitlinie Kreditvergabe und -überwachung) haben maßgeblichen Einfluss auf die kreditwirtschaftliche Immobilienbewertung. Die Neuerungen und Änderungen der aufsichtsrechtlichen Anforderungen und Vorgaben werden detailliert dargestellt und diskutiert.

• Sie entwickeln wertvolle Bewertungsansätze und
• erhalten Praxistipps für eine effiziente und risikoorientierte Wertermittlung.

Aktueller Sachstand zur neuen BelWertV – Auswirkungen auf die Bewertungsmaßstäbe und -prozesse

• Anpassung der Kleindarlehensgrenze
• Zulassung computerunterstützter datenbankbasierter Bewertungsmodelle: im Kleindarlehensbereich zur Bewertung von Ein- und Zweifamilienhäusern und Eigentumswohnungen - mindestens jährlich Validierung durch eine unabhängige qualifizierte Stelle erforderlich
• Berücksichtigung von regionalen Marktgegebenheiten und Nachhaltigkeit als Abschlag im Sachwertverfahren bei Ein- und Zweifamilienhäusern (sogenannter Nachhaltigkeitsfaktor)
• Absenkung der Mindestkapitalisierungszinssätze für erstklassige Wohn-, Lager- und Logistikimmobilien
• Anpassung der Mindestsätze für Verwaltungs- und Instandhaltungskosten: es gelten die alle drei Jahre an die Entwicklung der Verbraucherpreise angepassten Kostenangaben
• Feststellung der Nachhaltigkeit bewertungsrelevanter Objektmerkmale: regelmäßige Betrachtung von Zeitreihen bezüglich dieser Bewertungsparameter über einen zu benennenden Zeitraum
• Vermietungsabschlag für vermietete Ein- und Zweifamilienhäuser sowie Wohnungseigentum
• Hervorhebung von Mieterdienstbarkeiten und Sanierungsvermerke als zu berücksichtigende Umstände

Weitere Regulatorik und Neuerungen der kreditwirtschaftlichen Immobilienbewertung

• Neue MaRisk 7.0 und EBA GL
• Externe Wertermittlungen von Immobiliensicherheiten: Auswahl an unabhängigen/qualifizierten Sachverständigen, angemessene Gutachterrotation
• Plausibilisierungspflicht von Bewertungsgutachten
• Trennung von Wertermittlung und Kreditbearbeitung/-entscheidung
• Festlegung einer Sicherheitenstrategie – u. a. von Wertermittlungsmethoden, Verwendung statistischer Modelle
• Bewertungsprozess: u. a. Innen-/Außenbesichtigung
• Berücksichtigung von ESG-Faktoren – z. B. Energieeffizienz von Gebäuden
• §  ImmoWertV 2021 und ImmoWertA 2023